Sede sociale in Milano, via degli Olivetani n° 10/12 Capitale sociale pari a 2.700.000,00 euro integralmente versato Iscritta al Registro delle Imprese tenuto dalla Camera di Commercio di Milano, Monza -Brianza e Lodi REA MI -1678453
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COMUNICATO STAMPA
IL CONSIGLIO DI AMMINISTRAZIONE APPROVA LA RELAZIONE FINANZIARIA
SEMESTRALE AL 30 GIUGNO 2026
Patrimonio netto positivo per Euro 2,31 milioni rispetto a Euro -9,88 milioni al 31 dicembre 2025 e indebitamento finanziario netto ridotto a Euro 0,57 milioni Risultato netto positivo per Euro 4,71 milioni, principalmente per effetto della definizione delle pregresse esposizioni finanziarie FIN.MAR Holding e RONA Limited Company hanno assunto impegni irrevocabili e vincolanti a sostegno finanziario di EPH fino a un importo complessivo massimo di Euro 7 milioni La Relazione Finanziaria Semestrale è stata redatta nel presupposto della continuità aziendale. La relazione di revisione contabile limitata di Nexia Audirevi contiene un richiamo di informativa sulla continuità aziendale. Le conclusioni della società di revisione sono espresse senza rilievi Milano, 29 settembre 2026 – Il Consiglio di Amministrazione di EPH Invest S.p.A. (“ EPH ” o la “Società ”), holding di partecipazioni quotata su Euronext Milan, ha approvato in data odierna la Relazione Finanziaria Semestrale al 30 giugno 2026.
Al 30 giugno 2026, il patrimonio netto della Società è positivo per Euro 2,31 milioni, rispetto a un patrimonio netto negativo per Euro 9,88 milioni al 31 dicembre 2025.
L’indebitamento finanziario netto si riduce a Euro 0,57 milioni rispetto a Euro 7,39 milioni al 31 dicembre 2025, mentre le disponibilità liquide ammontano a Euro 0,69 milioni.
Il risultato operativo del semestre è positivo per Euro 4,60 milioni. Il risultato netto è positivo per Euro 4,71 milioni.
Il risultato economico del semestre è principalmente riconducibile agli effetti contabili derivanti dalla definizione delle pregresse esposizioni finanziarie. Nel semestre la Società non ha ancora registrato ricavi caratteristici derivanti da partecipazion i operative.
Il miglioramento della struttura patrimoniale e finanziaria deriva principalmente dagli accordi di definizione dell’indebitamento finanziario perfezionati nel periodo e dall’aumento di capitale riservato a RONA Limited Company S.r.l. per complessivi Euro 7 ,5 milioni.
Successivamente alla chiusura del semestre, FIN.MAR Holding S.p.A. e RONA Limited Company S.r.l.
hanno assunto impegni irrevocabili e vincolanti a sostegno finanziario di EPH, fino a un importo complessivo massimo di Euro 7 milioni, attivabili sulla base degli effettivi fabbisogni di cassa della
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Società e indipendentemente dal perfezionamento dell’operazione di integrazione con FIN.MAR Holding.
Tali impegni comprendono l’impegno di FIN.MAR Holding S.p.A., fino a Euro 2 milioni, destinato alla copertura dei fabbisogni finanziari risultanti dalla pianificazione di tesoreria della Società, e l’impegno di RONA Limited Company S.r.l., fino a Euro 5 mi lioni, relativo all’acquisto, su richiesta di EPH, di obbligazioni Terragarda detenute dalla Società.
Continuità aziendale
Gli Amministratori hanno predisposto la Relazione Finanziaria Semestrale al 30 giugno 2026 nel presupposto della continuità aziendale, sulla base del Piano Industriale 2026 –2031, della pianificazione dei flussi di cassa prospettici e degli eventi intervenu ti successivamente alla chiusura del semestre, considerando un orizzonte temporale di almeno dodici mesi dalla data di approvazione della Relazione.
Nell’ambito di tale valutazione sono stati considerati, tra gli altri elementi, l’impegno al sostegno finanziario assunto da FIN.MAR Holding S.p.A. e RONA Limited Company S.r.l. .
Nexia Audirevi S.p.A., nella propria relazione di revisione contabile limitata, ha richiamato l’attenzione sull’informativa fornita dagli Amministratori in materia di continuità aziendale e sui predetti impegni finanziari.
Le conclusioni della società di revisione sono espresse senza rilievi in relazione a quanto oggetto del richiamo di informativa.
Sulla base della revisione contabile limitata svolta, Nexia Audirevi S.p.A. ha inoltre dichiarato che non sono pervenuti alla propria attenzione elementi che facciano ritenere che il bilancio semestrale abbreviato al 30 giugno 2026 non sia stato redatto, i n tutti gli aspetti significativi, in conformità allo IAS 34.
* * * * La Relazione Finanziaria Semestrale al 30 giugno 2026, corredata dalla relazione della società di revisione Nexia Audirevi S.p.A., è disponibile sul sito internet della Società ( www.ephinvest.it ), nella sezione dedicata alla documentazione finanziaria, nonché sul meccanismo di stoccaggio autorizzato “1INFO” ( www.1info.it ).
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Conto Economico EPH Invest S.p.A. al 30 giugno 2026 (In Euro) 30-giu-26 30-giu-25 Ricavi 0 0 Altri proventi 5.593.234 1.617 Costi per servizi (981.465) (523.663) Altri oneri (11.339) (42.297) Risultato operativo 4.600.430 (564.343) Proventi finanziari 122.014 1.389.957 Oneri finanziari (5.177) (5.007) Risultato ante imposte 4.717.267 820.607 Imposte sul reddito 0 0 Utile/(perdita) dell’attività in funzionamento 4.717.267 820.607 Altre componenti di conto economico complessivo 0 0 Risultato del periodo complessivo 4.717.267 820.607 Risultato per azione ( Euro) 0,12 0,22 Risultato diluito per azione (Euro) n.s. n.s.
Stato Patrimoniale EPH Invest S.p.A. al 30 giugno 2026 (In Euro) 30-giu-26 31-dic-25
ATTIVITÀ NON CORRENTI
Impianti e Macchinari 0 0 Attività immateriali 0 0 Partecipazioni 0 0 Attività finanziarie non correnti 7.519.891 2.004.297 Attività per imposte differite 0 0
TOTALE ATTIVITÀ NON CORRENTI 7.519.891 2.004.297
ATTIVITÀ CORRENTI
Crediti commerciali e altri crediti 0 0 Altre attività correnti 66.228 60.944 Disponibilità liquide e mezzi equivalenti 686.281 97.481
TOTALE ATTIVITÀ CORRENTI 752.509 158.425
TOTALE ATTIVITÀ 8.272.400 2.162.722
PATRIMONIO NETTO E PASSIVITÀ
PATRIMONIO NETTO
Capitale sociale 2.100.000 11.949.169 Riserve e utili/(perdite) a nuovo (4.501.670 ) (21.808.285) Risultato del periodo/esercizio 4.717.267 (16.994)
TOTALE PATRIMONIO NETTO 2.315.597 (9.876.110)
PASSIVITÀ NON CORRENTI
Debiti verso banche e altri finanziatori 0 0
TOTALE PASSIVITÀ NON CORRENTI 0 0
PASSIVITÀ CORRENTI
Debiti commerciali e altri debiti 2.950.851 2.907.991
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(In Euro) 30-giu-26 31-dic-25 Debiti verso banche e altri finanziatori 1.259.969 7.488.924 Altre passività correnti 1.745.982 1.641.917
TOTALE PASSIVITÀ CORRENTI 5.956.803 12.038.832
TOTALE PASSIVITÀ 5.956.803 12.038.832
TOTALE PATRIMONIO NETTO E PASSIVITÀ 8.272.400 2.162.722
Rendiconto Finanziario EPH Invest S.p.A. al 30 giugno 2026 (In migliaia di Euro) 30-giu-26 30-giu-25 Risultato delle attività in funzionamento 4.717 821 Rettifiche per componenti non monetarie e non operative Sopravvenienze attive da esdebitazione (5.593) (1.390) Proventi finanziari maturati (122) 0 Oneri finanziari 5 5 Variazioni nel capitale circolante Variazione delle altre attività correnti (18) 38 Variazione dei debiti commerciali 58 250 Variazione degli altri debiti 152 124 Altre variazioni / riconciliazione con movimenti bancari 40 0 Interessi incassati 42 0
FLUSSO DI CASSA NETTO GENERATO/(ASSORBITO) DALLE ATTIVITÀ
OPERATIVE (719) (152)
FLUSSO DI CASSA NETTO DALLE ATTIVITÀ DI INVESTIMENTO 0 0
Aumenti di capitale in denaro 1.258 0 Finanziamenti/anticipazioni soci -amministratori 50 0
FLUSSO DI CASSA NETTO GENERATO DALLE ATTIVITÀ DI
FINANZIAMENTO 1.308 0
Incremento/(decremento) delle disponibilità liquide 589 (152)
DISPONIBILITÀ LIQUIDE ALL’INIZIO DEL PERIODO 97 152
DISPONIBILITÀ LIQUIDE ALLA FINE DEL PERIODO 686 0
Posizione Finanziaria Netta EPH Invest S.p.A. al 30 giugno 2026 (migliaia di Euro) 30 giugno 2026 31 dicembre 2025 A. Disponibilità liquide 686 97 B. Mezzi equivalenti a disponibilità liquide 0 0 C. Altre attività finanziarie correnti 0 0 D. Liquidità (A+B+C) 686 97 E. Debito finanziario corrente 1.260 7.489 F. Parte corrente del debito finanziario non corrente 0 0 G. Indebitamento finanziario corrente (E+F) 1.260 7.489 H. Indebitamento finanziario corrente netto (G -D) 574 7.392 I. Debito finanziario non corrente 0 0 J. Strumenti di debito 0 0 K. Debiti commerciali e altri debiti non correnti 0 0 L. Indebitamento finanziario non corrente 0 0 M. Totale indebitamento finanziario 574 7.392